El seguro de riesgo del constructor (builders risk) cubre edificios y estructuras mientras están en construcción, renovación o fabricación, incluidos los materiales que pasarán a ser parte permanente del proyecto, además de cimientos, excavaciones, movimiento de tierra y estructuras temporales como andamios. Por lo general lo compra el dueño del proyecto o el contratista general, y protege a todas las partes de la obra. Una póliza estándar de propiedad comercial encaja mal en la construcción, que es exactamente por lo que existe esta póliza especializada de inland marine.
Seguro de riesgo del constructor
El seguro de riesgo del constructor cubre edificios y estructuras mientras están en construcción, renovación o fabricación, incluidos los materiales que pasarán a ser parte permanente del proyecto, y protege al dueño, al contratista general y a las demás partes nombradas en la póliza.
¿Qué es el seguro de riesgo del constructor?
El seguro de riesgo del constructor, también llamado seguro de obra en construcción (course of construction), es una cobertura inland marine que acompaña al proyecto desde el inicio de obra hasta la aceptación del trabajo. Esta guía sigue la AAIS Builders' Risk Coverage, Scheduled Jobsite Form, Comprehensive Form (IM 7050 07 20). Es una póliza de riesgos abiertos (open perils), y el límite normalmente se fija en el valor terminado del proyecto. La cobertura corre desde el inicio de la construcción hasta que el trabajo se acepta, se ocupa o se completa, lo que ocurra primero.
¿Quién necesita el seguro de riesgo del constructor y quién lo paga?
Lo necesita cualquiera con dinero en juego en un proyecto de construcción: dueños que construyen edificios nuevos, amplían o renovan. La póliza suele comprarla el dueño del proyecto o el contratista general, y el contrato de construcción detalla la responsabilidad, normalmente nombrando como asegurados al dueño, al contratista, a los subcontratistas de todo nivel, al gerente de construcción y a los prestamistas. Cubrir a todos en una sola póliza agiliza los reclamos: si la chispa de soldadura de un subcontratista inicia un incendio, la póliza repara el daño en lugar de desatar años de acusaciones entre varias aseguradoras.
Hay una razón legal para eso: una aseguradora no puede subrogarse contra su propio asegurado. Las AIA A201 General Conditions se apoyan en ese principio y hacen que el dueño y el contratista renuncien a derechos entre sí y contra sus subcontratistas por daños cubiertos por el seguro de propiedad del proyecto.[1]
¿Qué cubre el seguro de riesgo del constructor y qué está excluido?
La póliza cubre la estructura permanente y sus materiales (edificios, cimientos, nivelación, elementos fijos) más obras temporales como andamios y cimbras, a menudo con sublímite. Su alcance supera al de una póliza de propiedad estándar:
| Exposición | Póliza de propiedad comercial | Riesgo del constructor (IM 7050 07 20) |
|---|---|---|
| Cimientos, excavaciones, nivelación, movimiento de tierra | No cubierto | Cubierto como parte de la estructura |
| Materiales en la obra a la espera de instalarse | Robo no cubierto sin endoso | Cubierto como propiedad que pasará a ser permanente |
| Múltiples partes aseguradas | Rara vez, por lo general solo el dueño | Estándar, se agregan según el contrato de construcción |
La pérdida física directa está cubierta salvo exclusión. Las exclusiones clave incluyen movimiento de tierra, inundación, ordenanza o ley, defectos y errores de diseño o mano de obra, y demora en la finalización. El terremoto y la inundación, comúnmente exigidos por el contrato, se reincorporan por endoso con deducibles más altos. El trabajo defectuoso es más delicado: el trabajo defectuoso en sí está excluido, pero el daño resultante a menudo no, así que una viga mal soldada que inicia un incendio deja cubierto el daño por incendio aunque no la viga.
¿Cuándo comienza y termina la cobertura?
La cobertura corre mientras los edificios están en curso de construcción, y la fecha de término es donde los proyectos se queman. El riesgo del constructor termina con el primero de estos hechos: la póliza vence o se cancela, el edificio se acepta, su interés asegurable cesa, usted abandona la construcción, o el edificio ha estado terminado por más de 90 días.
Redacte la vigencia para cubrir todo el período de construcción con un margen para demoras, en lugar de una póliza anual que planea renovar. Las aseguradoras pueden negarse a extender, o extender solo a una tarifa mucho más alta, un apretón que IRMI resume así: "Imagine pedir una extensión de póliza durante la temporada de huracanes o justo después de que la aseguradora acaba de pagar una pérdida cuantiosa!"[2]
¿Cuánto cuesta el seguro de riesgo del constructor?
La prima de una póliza de valor terminado (completed value) es el valor terminado estimado multiplicado por una tarifa cotizada por cada $100 de valor, tarifa que ya refleja cómo crece la exposición durante la vigencia. Insureon, un mercado de seguros para pequeñas empresas, ubica el costo típico del riesgo del constructor entre 1 y 4 por ciento del valor terminado total del proyecto, es decir $1.00 a $4.00 por cada $100.[3] La clase de construcción y la ubicación deciden dónde cae usted, y sobre un valor terminado de $2,000,000 a una tarifa de $1.00 la prima de la vigencia es de $20,000.
Un deducible base más alto reduce la prima. Mantenga informada a la aseguradora de las órdenes de cambio para que el límite siga el ritmo, ya que las pérdidas se valúan al costo de reemplazo incluidos gastos generales y utilidad.
¿El riesgo del constructor cubre demoras y pérdida de ingresos?
No de forma automática. La póliza base excluye las pérdidas por demora, salvo una pequeña cobertura de Gastos de Aceleración. La cobertura por demora en la finalización (delay in completion), agregada por endoso, cubre las rentas perdidas del dueño en un proyecto arrendado, el ingreso neto perdido como en la cobertura de ingresos del negocio, y costos indirectos como intereses, impuestos y primas de seguro. Primero aplica un período de espera indicado en la Delay In Completion Schedule (IM 7080 07 20), y el deducible corre en días, no en dólares.
Preguntas frecuentes
¿Quién paga el seguro de riesgo del constructor?
Lo decide el contrato de construcción, por lo general el dueño del proyecto o el contratista general. El contrato también dicta qué otras partes, subcontratistas, gerente de construcción y prestamistas, deben nombrarse como asegurados.
¿El riesgo del constructor cubre las herramientas y el equipo del contratista?
No. Cubre el proyecto y los materiales que pasarán a ser parte de él, más las obras temporales. Las herramientas y la maquinaria usadas para construirlo pertenecen a una póliza de equipo de contratistas separada.
¿El riesgo del constructor cubre la renovación de un edificio existente?
Puede hacerlo. AAIS publica un formulario Rehabilitation and Renovation (IM 7054), donde el edificio existente se valúa a valor real en efectivo o a un valor declarado. Cuide la limitación por desocupación: un edificio desocupado puede estar cubierto solo por 60 días desde el inicio de vigencia, salvo que se obtengan permisos y el trabajo haya comenzado.
Esta guía tiene fines educativos y resume el lenguaje estándar de las pólizas ISO y AAIS. Los términos, condiciones y endosos específicos de su póliza prevalecen. Hable con un corredor con licencia sobre sus exposiciones reales.
En resumen
El seguro de riesgo del constructor protege un proyecto de construcción y sus materiales desde el inicio de obra hasta la aceptación del trabajo, sobre una base de riesgos abiertos que ninguna póliza de propiedad estándar iguala. El contrato decide quién lo compra y quién cuenta como asegurado, y la cobertura termina en el primer disparador, no en la fecha de vencimiento. Lea los disparadores de finalización contra su cronograma de obra y fije la vigencia para que sobreviva a su peor demora.
Referencias
- 1.AIA Contract Documents. “Waivers of Subrogation in Construction Insurance: How to Manage Risk.” Consultado July 2026. https://learn.aiacontracts.com/articles/how-to-manage-risk-using-construction-insurance-bonds-part-4-waivers-of-subrogation/ ↩
- 2.IRMI. “Beware of Builders Risk Additional Premiums and Policy Expirations.” Consultado July 2026. https://www.irmi.com/articles/expert-commentary/beware-of-builders-risk-additional-premiums-and-policy-expirations ↩
- 3.Insureon. “Builder's Risk Insurance Cost.” Consultado July 2026. https://www.insureon.com/construction-business-insurance/builders-risk/cost ↩